編者按：設(shè)立科創(chuàng)板并試點(diǎn)注冊(cè)制是提升服務(wù)科技創(chuàng)新企業(yè)、增強(qiáng)市場(chǎng)包容性、強(qiáng)化市場(chǎng)功能的一項(xiàng)資本市場(chǎng)重大改革措施。為幫助投資者進(jìn)一步了解科創(chuàng)板相關(guān)規(guī)則，理性做出投資決策，本系列問(wèn)答將根據(jù)證監(jiān)會(huì)及上海證券交易所的相關(guān)規(guī)定及配套業(yè)務(wù)規(guī)則，與投資者一道了解科創(chuàng)板的相關(guān)規(guī)定。

　　1.科創(chuàng)板股份減持應(yīng)適用哪些法律規(guī)則？

　　答：根據(jù)《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》（以下簡(jiǎn)稱《上市規(guī)則》）的規(guī)定，上市公司股份的限售與減持，適用該規(guī)則；該規(guī)則未規(guī)定的，適用《上海證券交易所上市公司股東及董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員減持股份實(shí)施細(xì)則》、《上海證券交易所上市公司創(chuàng)業(yè)投資基金股東減持股份實(shí)施細(xì)則》及上海證券交易所（以下簡(jiǎn)稱上交所）其他有關(guān)規(guī)定。

　　同時(shí)，應(yīng)遵守上位制度證監(jiān)會(huì)公告〔2017〕9號(hào)《上市公司股東、董監(jiān)高減持股份的若干規(guī)定》和〔2018〕4號(hào)《上市公司創(chuàng)業(yè)投資基金股東減持股份的特別規(guī)定》的規(guī)定。

　　2.上市公司股東可通過(guò)哪些方式轉(zhuǎn)讓首發(fā)前股份？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，上市公司股東可以通過(guò)非公開(kāi)轉(zhuǎn)讓、配售方式轉(zhuǎn)讓首發(fā)前股份，轉(zhuǎn)讓的方式、程序、價(jià)格、比例以及后續(xù)轉(zhuǎn)讓等事項(xiàng)，以及上市公司非公開(kāi)發(fā)行股份涉及的減持由上交所另行規(guī)定，報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)后實(shí)施。 

　　3.上市時(shí)未盈利公司股東、董監(jiān)高及核心技術(shù)人員減持首發(fā)前股份有哪些規(guī)定？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，公司上市時(shí)未盈利的，在公司實(shí)現(xiàn)盈利前，控股股東、實(shí)際控制人自公司股票上市之日起3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度內(nèi)不得減持首發(fā)前股份；自公司股票上市之日起第4個(gè)會(huì)計(jì)年度和第5個(gè)會(huì)計(jì)年度內(nèi)，每年減持的首發(fā)前股份不得超過(guò)公司股份總數(shù)的2%，并應(yīng)當(dāng)符合《上海證券交易所上市公司股東及董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員減持股份實(shí)施細(xì)則》關(guān)于減持股份的相關(guān)規(guī)定。

　　公司上市時(shí)未盈利的，在公司實(shí)現(xiàn)盈利前，董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員及核心技術(shù)人員自公司股票上市之日起3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度內(nèi)，不得減持首發(fā)前股份；在前述期間內(nèi)離職的，應(yīng)當(dāng)繼續(xù)遵守該款規(guī)定。

　　公司實(shí)現(xiàn)盈利后，上述股東可以自當(dāng)年年度報(bào)告披露后次日起減持首發(fā)前股份，但應(yīng)當(dāng)遵守該規(guī)則股份減持的其他規(guī)定。

　　4.上市公司控股股東、實(shí)際控制人減持本公司首發(fā)前股份的，應(yīng)當(dāng)遵守哪些規(guī)定？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，（一）自公司股票上市之日起36個(gè)月內(nèi)，不得轉(zhuǎn)讓或者委托他人管理其直接和間接持有的首發(fā)前股份，也不得提議由上市公司回購(gòu)該部分股份；（二）法律法規(guī)、該規(guī)則以及上交所業(yè)務(wù)規(guī)則對(duì)控股股東、實(shí)際控制人股份轉(zhuǎn)讓的其他規(guī)定。

　　發(fā)行人向上交所申請(qǐng)其股票首次公開(kāi)發(fā)行并上市時(shí)，控股股東、實(shí)際控制人應(yīng)當(dāng)承諾遵守前款規(guī)定。

　　轉(zhuǎn)讓雙方存在控制關(guān)系或者受同一實(shí)際控制人控制的， 自發(fā)行人股票上市之日起12個(gè)月后，可豁免遵守前述規(guī)定。

　　5.上市公司核心技術(shù)人員減持本公司首發(fā)前股份的，應(yīng)當(dāng)遵守哪些規(guī)定？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，（一）自公司股票上市之日起12個(gè)月內(nèi)和離職后6個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓本公司首發(fā)前股份；（二）自所持首發(fā)前股份限售期滿之日起4年內(nèi)，每年轉(zhuǎn)讓的首發(fā)前股份不得超過(guò)上市時(shí)所持公司首發(fā)前股份總數(shù)的25%，減持比例可以累積使用；（三）法律法規(guī)、該規(guī)則以及上交所業(yè)務(wù)規(guī)則對(duì)核心技術(shù)人員股份轉(zhuǎn)讓的其他規(guī)定。

　　6.對(duì)股份減持的信息披露有哪些要求？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，（一）上市公司控股股東、實(shí)際控制人在限售期滿后減持首發(fā)前股份的，應(yīng)當(dāng)明確并披露公司的控制權(quán)安排，保證上市公司持續(xù)穩(wěn)定經(jīng)營(yíng)。（二）上市公司控股股東、實(shí)際控制人減持股份，依照《上海證券交易所上市公司股東及董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員減持股份實(shí)施細(xì)則》披露減持計(jì)劃的，還應(yīng)當(dāng)在減持計(jì)劃中披露上市公司是否存在重大負(fù)面事項(xiàng)、重大風(fēng)險(xiǎn)、控股股東或者實(shí)際控制人認(rèn)為應(yīng)當(dāng)說(shuō)明的事項(xiàng)，以及上交所要求披露的其他內(nèi)容。